ЭКОНОМИКА БЕЛАРУСИ (последнее)
ЛИЗИНГ КАК СРЕДСТВО ТЕХНИЧЕСКОГО ПЕРЕОСНАЩЕНИЯ БЕЛОРУССКОЙ ЭКОНОМИКИ
Актуальные публикации по вопросам экономики Беларуси.
Основная часть предприятий Республики Беларусь нуждается в современном и высо-копроизводительном оборудовании и технике, так как имеющиеся мощности, участвую-щие в производственном процессе, в большинстве случаев, не в состоянии производить качественную продукцию, способную конкурировать, на внешнем и внутреннем рынках, всё это связано с их высокой моральной и физической изношенностью. Яркой иллюстра-цией к выше сказанному являются данные таблицы №1.
Таблица №1
Удельный вес накоплений амортизации в первоначальной стоимости основных средств организаций по отраслям экономики (на начало года, в %)
Годы
Показатели 1996 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 Отношение
2006г. к
1996г., в %
Все основные сред-ства 42,3 50,8 49,8 52,3 53,5 54,2 55,0 54,4 128,6
в промышленности 56,5 61,4 58,9 61,4 62,4 63,4 63,5 63,5 112,4
в сельском хозяйст-ве 40,1 55,8 56,6 57,5 57,2 57,6 58,2 56,0 140
на транспорте 41,3 53,3 53,1 54,8 55,6 52,3 50,6 49,8 120,6
в связи 40,3 42,7 44,8 46,3 46,4 47,1 48,9 48,8 121,1
в строительстве 38,4 41,4 41,0 42,5 43,1 42,1 50,1 56,6 147,4
в торговле и обще-ственном питании 34,9 39,6 39,4 41,2 42,9 44,0 43,8 42,8 122,6
По дан¬ным приведённым Министерством статистики и анализа РБ, можно сделать вы-вод о том, что по всем отраслям и в целом по экономике существует устойчивая тенден-ция роста, из года в год, износа активной части основных средств. Очевидно, что, про-должая работать на половину устаревшем, а в некоторых отраслях и более половины, из-ношенном оборудовании, мы увеличиваем технологическую и техническую отсталость Беларуси от развитых государств мира.
В сложившейся ситуации предприятия своими силами не могут быстро изменить си-туацию, так как число убыточных предприятий на январь 2007 г. составило 22,2%, и у них просто нет финансовых средств для технического перевооружения. К тому же владельцы свободного капитала недостаточно заинтересованы в инвестициях в реальный сектор эко-номики из-за его нестабильности. Дотации же государства используются на погашение текущих долгов и увеличивают уровень инфляции. Банки предпочитают вариант кратко-срочного коммерческого кредитования под высокие проценты, которые трудно возмес-тить прибылью от производственной деятельности. Ограничены и возможности привле-чения иностранного капитала из-за высоких рисков инвестора, связанных с нестабильно-стью законодательной базы, регулирующей инвестиционные отношения.
Очевидно, что в сложившейся ситуации необходимо использовать новые финансовые механизмы привлечения инвестиций. Одним из таких механизмов является лизинг.
В экономически развитых странах лизинг давно стал неотъемлемой частью инвести-ционного процесса. На его долю там приходится от 10 до 30% (в США — 28%, в ЕС — 15-17%) общего объёма инвестиций в основные фонды. В Беларуси эта величина состав-ляет только 2%.
Особенно широкое развитие лизинг получил в США, где он занял ведущее место среди методов инвестирования. На долю США приходится 40% общего объёма мирового лизин-га. 80% американских фирм регулярно прибегают к лизингу тех или иных видов имущест-ва.
Лизинг можно определить как специфический метод финансирования инвестиционной деятельности, связанный с приобретением одним юридическим лицом (лизингодателем) имущества в собственность и передачей его другому субъекту хозяйствования (лизинго-получателю) во временное владение и пользование на условиях, предусмотренных в дого-воре лизинга. Объектом лизинга может быть любое движимое и недвижимое имущество, относящееся по действующей классификации к основным фондам (кроме земельных уча-стков и других природных объектов).
Производственная функция лизинга заключается в оперативном и гибком решении ли-зингополучателем своих производственных задач посредством временного использова-ния, а не приобретения машин и оборудования в собственность. Он наиболее эффективен в отношении особо дорогостоящей, с наибольшим риском морального старения техники.
К тому же к положительным сторонам использования лизинга относится возможность составления наиболее удобного графика лизинговых платежей, учитывающего характер использования предмета лизинга (сезонность производства), финансовое состояние арен-датора и т.д.
Важно отметить, что включение лизинговых платежей (как текущих затрат) в состав себестоимости производимой продукции уменьшает налогооблагаемую базу лизингопо-лучателя. Возможность применения ускоренной амортизации расширяет обновление ос-новных фондов и также умешает размер налогооблагаемой прибыли.
Лизинг может принести ощутимую пользу не только отдельным предприятиям, но и всей национальной экономике. В частности, он способствует:
• ускорению обновления основных производственных фондов и более быстрому вы-ходу предприятий из сложной экономической ситуации;
• созданию новых рабочих мест, увеличению выпуска продукции и повышению её конкурентоспособности;
• развитию наиболее эффективных производств;
• аккумуляции финансовых ресурсов частного капитала и приданию им инвестици-онно-инновационной направленности;
• в значительной степени снятию с государства нагрузки по финансированию тех или иных отраслей экономики;
• ускорению процессов разгосударствления и приватизации;
• притоку в страну иностранных инвестиций путём аренды зарубежных машин и оборудования. При этом использование импортного лизинга не увеличивает внешнюю за-долженность республики;
• повышению эффективности инвестиций.
Задействовать механизм лизинговых операций в полной мере мешает ряд факторов: высокие ставки на рынке кредитных ресурсов; большие таможенные платежи; существо-вание института “золотой акции”; политика сдерживания цен; значительное налоговое бремя на субъекты хозяйствования; низкая рента¬бельность белорусских пред¬приятий и дефицит ресурсов в банковском секторе.
Для развития лизинга в Беларуси и стимулирования инвестиций в промышленность и сельское хозяйство, повышения конкурентоспособности отечественной продукции нужно создать условия, как в передовых странах мира. Это касается совершенствования законо-дательства, определения налоговых льгот и других стимулов.
Представляется целесообразным снизить в два и более раз налог на прибыль, получен-ную лизингодателями от реализации договоров по лизингу со сроком действия три и бо-лее лет. Также следует стимулировать банки предоставлять кредиты лизинговым компа-ниям, которые заключают длительные договора.
Одним из вариантов реализации государственного участия в развитии лизинговой дея-тельности может быть создание государственной лизинговой компании с участием бело-русских банков. Её учредителями могут выступить Министерство по управлению госу-дарственным имуществом и приватизации и ряд крупных банков (например, входящих в первую шестёрку лидеров). Реализацию лизинговых сделок целесообразно осуществлять по следующей схеме: банки выделяют кредитные ресурсы государственной лизинговой компании для приобретения высокотехнологичного оборудования государственным пред-приятиям и предприятиям, в уставном капитале которых есть доля государства, по ставке 50% ставки рефинансирования. Остальная часть стоимости кредитных ресурсов будет компенсироваться банкам из государственного бюджета.
Для повышения роли государственного воздействия на модернизацию экономики Рес-публики Беларусь было бы разумно создать промышленный лизинговый фонд на базе от-раслевых лизинговых фондов, основу которых составят лизинговые фонды предприятий. Это бы позволило: открыть промышленным предприятиям, испытывающим дефицит фи-нансовых средств, доступ к необходимому им фондообразующему оборудованию; под-держать предприятия, проводящие реконструкцию производства; активизировать процесс обновления основных производственных фондов за счет создания системы заключения лизинговых договоров; обеспечить адресное льготное финансирование социально значи-мых предприятий.
На современном этапе наиболее эффективными формами организации лизинговых компаний в Беларуси могут быть не применявшиеся ранее лизинговые холдинги, отли-чающиеся способами формирования головной и зависимых компаний. Холдинги могут быть образованы в результате горизонтальной интеграции или в результате объединения пакетов акций, что позволит привлечь значительные объемы финансовых ресурсов, осу-ществлять дорогостоящие лизинговые проекты, эффективно управлять финансовыми, трудовыми, материальными ресурсами компании.
Возможен также такой вариант привлечения зарубежных инвесторов. Зарубежный ли-зингодатель или производитель сдаёт имущество в лизинг белорусским лизингополучате-лям или лизинговым компаниям по схеме сублизинга под гарантии правительства. Такая схема благоприятна для Беларуси, так как ставки на рынке иностранного капитала значи-тельно ниже, чем на отечественном рынке. Однако для этого должны быть отлажены, хо-рошо проработанные связи с иностранными партнёрами. Для данного процесса можно привлечь наши лизинговые компании.
Система мер государственной поддержки лизинговой деятельности, предоставление налоговых и инвестиционных льгот в конечном итоге окупаются внедрением новых про-грессивных технологий в реальный сектор экономики, ростом объёмов производства ка-чественных товаров, в том числе замещающих импортную продукцию, переоборудовани-ем сферы агропромышленного комплекса, прежде всего сферы переработки сельскохозяй-ственной продукции, эффективным функционированием предприятий после окончания договора лизинга и, следовательно, увеличением налоговых поступлений в бюджет.
Таким образом, следует отметить, что в республике имеется значитель¬ный неисполь-зованный потенциал развития лизинговых отношений, ко¬торый следует как можно скорее запу¬стить в производство, что позволит ре¬шить ряд неотложных задач техничес¬кого, тех-нологического перевооруже¬ния производства, повышения его конкурентоспособности, уменьшить ос¬татки готовой продукции на складе, увеличить объемы лизинговых опера¬ций и прибыль, получаемую от них.
Таблица №1
Удельный вес накоплений амортизации в первоначальной стоимости основных средств организаций по отраслям экономики (на начало года, в %)
Годы
Показатели 1996 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 Отношение
2006г. к
1996г., в %
Все основные сред-ства 42,3 50,8 49,8 52,3 53,5 54,2 55,0 54,4 128,6
в промышленности 56,5 61,4 58,9 61,4 62,4 63,4 63,5 63,5 112,4
в сельском хозяйст-ве 40,1 55,8 56,6 57,5 57,2 57,6 58,2 56,0 140
на транспорте 41,3 53,3 53,1 54,8 55,6 52,3 50,6 49,8 120,6
в связи 40,3 42,7 44,8 46,3 46,4 47,1 48,9 48,8 121,1
в строительстве 38,4 41,4 41,0 42,5 43,1 42,1 50,1 56,6 147,4
в торговле и обще-ственном питании 34,9 39,6 39,4 41,2 42,9 44,0 43,8 42,8 122,6
По дан¬ным приведённым Министерством статистики и анализа РБ, можно сделать вы-вод о том, что по всем отраслям и в целом по экономике существует устойчивая тенден-ция роста, из года в год, износа активной части основных средств. Очевидно, что, про-должая работать на половину устаревшем, а в некоторых отраслях и более половины, из-ношенном оборудовании, мы увеличиваем технологическую и техническую отсталость Беларуси от развитых государств мира.
В сложившейся ситуации предприятия своими силами не могут быстро изменить си-туацию, так как число убыточных предприятий на январь 2007 г. составило 22,2%, и у них просто нет финансовых средств для технического перевооружения. К тому же владельцы свободного капитала недостаточно заинтересованы в инвестициях в реальный сектор эко-номики из-за его нестабильности. Дотации же государства используются на погашение текущих долгов и увеличивают уровень инфляции. Банки предпочитают вариант кратко-срочного коммерческого кредитования под высокие проценты, которые трудно возмес-тить прибылью от производственной деятельности. Ограничены и возможности привле-чения иностранного капитала из-за высоких рисков инвестора, связанных с нестабильно-стью законодательной базы, регулирующей инвестиционные отношения.
Очевидно, что в сложившейся ситуации необходимо использовать новые финансовые механизмы привлечения инвестиций. Одним из таких механизмов является лизинг.
В экономически развитых странах лизинг давно стал неотъемлемой частью инвести-ционного процесса. На его долю там приходится от 10 до 30% (в США — 28%, в ЕС — 15-17%) общего объёма инвестиций в основные фонды. В Беларуси эта величина состав-ляет только 2%.
Особенно широкое развитие лизинг получил в США, где он занял ведущее место среди методов инвестирования. На долю США приходится 40% общего объёма мирового лизин-га. 80% американских фирм регулярно прибегают к лизингу тех или иных видов имущест-ва.
Лизинг можно определить как специфический метод финансирования инвестиционной деятельности, связанный с приобретением одним юридическим лицом (лизингодателем) имущества в собственность и передачей его другому субъекту хозяйствования (лизинго-получателю) во временное владение и пользование на условиях, предусмотренных в дого-воре лизинга. Объектом лизинга может быть любое движимое и недвижимое имущество, относящееся по действующей классификации к основным фондам (кроме земельных уча-стков и других природных объектов).
Производственная функция лизинга заключается в оперативном и гибком решении ли-зингополучателем своих производственных задач посредством временного использова-ния, а не приобретения машин и оборудования в собственность. Он наиболее эффективен в отношении особо дорогостоящей, с наибольшим риском морального старения техники.
К тому же к положительным сторонам использования лизинга относится возможность составления наиболее удобного графика лизинговых платежей, учитывающего характер использования предмета лизинга (сезонность производства), финансовое состояние арен-датора и т.д.
Важно отметить, что включение лизинговых платежей (как текущих затрат) в состав себестоимости производимой продукции уменьшает налогооблагаемую базу лизингопо-лучателя. Возможность применения ускоренной амортизации расширяет обновление ос-новных фондов и также умешает размер налогооблагаемой прибыли.
Лизинг может принести ощутимую пользу не только отдельным предприятиям, но и всей национальной экономике. В частности, он способствует:
• ускорению обновления основных производственных фондов и более быстрому вы-ходу предприятий из сложной экономической ситуации;
• созданию новых рабочих мест, увеличению выпуска продукции и повышению её конкурентоспособности;
• развитию наиболее эффективных производств;
• аккумуляции финансовых ресурсов частного капитала и приданию им инвестици-онно-инновационной направленности;
• в значительной степени снятию с государства нагрузки по финансированию тех или иных отраслей экономики;
• ускорению процессов разгосударствления и приватизации;
• притоку в страну иностранных инвестиций путём аренды зарубежных машин и оборудования. При этом использование импортного лизинга не увеличивает внешнюю за-долженность республики;
• повышению эффективности инвестиций.
Задействовать механизм лизинговых операций в полной мере мешает ряд факторов: высокие ставки на рынке кредитных ресурсов; большие таможенные платежи; существо-вание института “золотой акции”; политика сдерживания цен; значительное налоговое бремя на субъекты хозяйствования; низкая рента¬бельность белорусских пред¬приятий и дефицит ресурсов в банковском секторе.
Для развития лизинга в Беларуси и стимулирования инвестиций в промышленность и сельское хозяйство, повышения конкурентоспособности отечественной продукции нужно создать условия, как в передовых странах мира. Это касается совершенствования законо-дательства, определения налоговых льгот и других стимулов.
Представляется целесообразным снизить в два и более раз налог на прибыль, получен-ную лизингодателями от реализации договоров по лизингу со сроком действия три и бо-лее лет. Также следует стимулировать банки предоставлять кредиты лизинговым компа-ниям, которые заключают длительные договора.
Одним из вариантов реализации государственного участия в развитии лизинговой дея-тельности может быть создание государственной лизинговой компании с участием бело-русских банков. Её учредителями могут выступить Министерство по управлению госу-дарственным имуществом и приватизации и ряд крупных банков (например, входящих в первую шестёрку лидеров). Реализацию лизинговых сделок целесообразно осуществлять по следующей схеме: банки выделяют кредитные ресурсы государственной лизинговой компании для приобретения высокотехнологичного оборудования государственным пред-приятиям и предприятиям, в уставном капитале которых есть доля государства, по ставке 50% ставки рефинансирования. Остальная часть стоимости кредитных ресурсов будет компенсироваться банкам из государственного бюджета.
Для повышения роли государственного воздействия на модернизацию экономики Рес-публики Беларусь было бы разумно создать промышленный лизинговый фонд на базе от-раслевых лизинговых фондов, основу которых составят лизинговые фонды предприятий. Это бы позволило: открыть промышленным предприятиям, испытывающим дефицит фи-нансовых средств, доступ к необходимому им фондообразующему оборудованию; под-держать предприятия, проводящие реконструкцию производства; активизировать процесс обновления основных производственных фондов за счет создания системы заключения лизинговых договоров; обеспечить адресное льготное финансирование социально значи-мых предприятий.
На современном этапе наиболее эффективными формами организации лизинговых компаний в Беларуси могут быть не применявшиеся ранее лизинговые холдинги, отли-чающиеся способами формирования головной и зависимых компаний. Холдинги могут быть образованы в результате горизонтальной интеграции или в результате объединения пакетов акций, что позволит привлечь значительные объемы финансовых ресурсов, осу-ществлять дорогостоящие лизинговые проекты, эффективно управлять финансовыми, трудовыми, материальными ресурсами компании.
Возможен также такой вариант привлечения зарубежных инвесторов. Зарубежный ли-зингодатель или производитель сдаёт имущество в лизинг белорусским лизингополучате-лям или лизинговым компаниям по схеме сублизинга под гарантии правительства. Такая схема благоприятна для Беларуси, так как ставки на рынке иностранного капитала значи-тельно ниже, чем на отечественном рынке. Однако для этого должны быть отлажены, хо-рошо проработанные связи с иностранными партнёрами. Для данного процесса можно привлечь наши лизинговые компании.
Система мер государственной поддержки лизинговой деятельности, предоставление налоговых и инвестиционных льгот в конечном итоге окупаются внедрением новых про-грессивных технологий в реальный сектор экономики, ростом объёмов производства ка-чественных товаров, в том числе замещающих импортную продукцию, переоборудовани-ем сферы агропромышленного комплекса, прежде всего сферы переработки сельскохозяй-ственной продукции, эффективным функционированием предприятий после окончания договора лизинга и, следовательно, увеличением налоговых поступлений в бюджет.
Таким образом, следует отметить, что в республике имеется значитель¬ный неисполь-зованный потенциал развития лизинговых отношений, ко¬торый следует как можно скорее запу¬стить в производство, что позволит ре¬шить ряд неотложных задач техничес¬кого, тех-нологического перевооруже¬ния производства, повышения его конкурентоспособности, уменьшить ос¬татки готовой продукции на складе, увеличить объемы лизинговых опера¬ций и прибыль, получаемую от них.
Опубликовано 21 мая 2008 года
Новые статьи на library.by:
ЭКОНОМИКА БЕЛАРУСИ:
Комментируем публикацию: ЛИЗИНГ КАК СРЕДСТВО ТЕХНИЧЕСКОГО ПЕРЕОСНАЩЕНИЯ БЕЛОРУССКОЙ ЭКОНОМИКИ
подняться наверх ↑
ССЫЛКИ ДЛЯ СПИСКА ЛИТЕРАТУРЫ
По стандарту ВАК Республики Беларусь
Стандарт используется в белорусских учебных заведениях различного типа.
По ГОСТу Российской Федерации
Для образовательных и научно-исследовательских учреждений РФ
Прямой URL на данную страницу для блога или сайта
Предполагаемый источник
Полностью готовые для научного цитирования ссылки. Вставьте их в статью, исследование, реферат, курсой или дипломный проект, чтобы сослаться на данную публикацию №1211391070 в базе LIBRARY.BY.
подняться наверх ↑
ПАРТНЁРЫ БИБЛИОТЕКИ рекомендуем!
подняться наверх ↑
ОБРАТНО В РУБРИКУ?
Уважаемый читатель! Подписывайтесь на LIBRARY.BY в VKновости, VKтрансляция и Одноклассниках, чтобы быстро узнавать о событиях онлайн библиотеки.
Добавить статью
Обнародовать свои произведения
Редактировать работы
Для действующих авторов
Зарегистрироваться
Доступ к модулю публикаций